最新數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，美國(guó)新乘用車及輕型卡車的銷量同比增長(zhǎng)3.2%至8,140,775輛；其中第二季度銷量同比增長(zhǎng)2.3%至4,207,796輛，低于今年第一季度4.4%的同比增幅。自4月3日起生效的美國(guó)新進(jìn)口汽車關(guān)稅似乎已對(duì)一些依賴進(jìn)口的品牌產(chǎn)生早期影響，包括奧迪、保時(shí)捷、雷克薩斯、大眾、馬自達(dá)和三菱等。
今年6月份，美國(guó)輕型車市場(chǎng)顯著放緩，此前春季的強(qiáng)勁表現(xiàn)主要得益于消費(fèi)者趕在美國(guó)對(duì)進(jìn)口汽車征收新關(guān)稅之前購(gòu)買新車。GlobalData在7月2日發(fā)布的一份初步報(bào)告中指出，美國(guó)6月新乘用車及輕型卡車的銷量同比下降4.3%至126萬(wàn)輛，這是今年以來(lái)美國(guó)汽車市場(chǎng)首次出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)。
Motor Intelligence的數(shù)據(jù)則顯示，今年6月份，美國(guó)經(jīng)季節(jié)性因素調(diào)整后的汽車年化銷售速率（SAAR）為1,568萬(wàn)輛，處于分析師和師預(yù)測(cè)區(qū)間（“1,500萬(wàn)輛至1,560萬(wàn)輛”）的高端。這進(jìn)一步表明美國(guó)車市自今年3月份和4月份以來(lái)持續(xù)降溫，當(dāng)時(shí)SAAR輕松突破1,700萬(wàn)輛，而5月的SAAR為1,572萬(wàn)輛。
美國(guó)上半年車市：多家車企銷量上漲，大眾汽車集團(tuán)、Stellantis和特斯拉逆勢(shì)下滑
今年上半年，多家主要車企在美國(guó)市場(chǎng)的輕型車銷量實(shí)現(xiàn)了同比增長(zhǎng)，但第二季度和6月份的銷售情況參差不齊，這預(yù)示著今年下半年美國(guó)新車銷量或?qū)⒊霈F(xiàn)放緩。
通用汽車今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)11.8%至1,432,516輛；其中，旗下品牌別克、凱迪拉克、雪佛蘭和GMC在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)29.2%、16.5%、9.6%和11.2%。
得益于零售交付量同比增長(zhǎng)10%，通用汽車今年第二季度在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)了7.3%，其中，別克品牌的銷量同比增長(zhǎng)19.3%，凱迪拉克品牌的銷量同比增長(zhǎng)15.3%，GMC品牌的銷量同比增長(zhǎng)6.3%，雪佛蘭品牌的銷量同比增長(zhǎng)5.7%。
福特汽車今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)6.8%至1,107,640輛；其中，旗下品牌福特和林肯在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)6.5%和12.8%。
今年第二季度，福特汽車在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)了14.4%，其中，福特品牌的銷量同比增長(zhǎng)13.6%，林肯品牌的銷量同比增長(zhǎng)31.0%；就車型而言，該公司的核心皮卡系列在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)15%。今年6月份，由于員工定價(jià)優(yōu)惠、皮卡和車型銷量的推動(dòng)，福特汽車在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)10.1%。
豐田汽車今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)4.2%至1,236,739輛；其中，旗下品牌豐田和雷克薩斯在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)3.8%和7.0%。
但6月份，由于行業(yè)供應(yīng)緊張，豐田汽車在美國(guó)的銷量?jī)H同比微增0.1%，其中，豐田品牌的銷量同比微增0.2%，但雷克薩斯品牌的銷量同比微降0.9%。這是雷克薩斯品牌今年以來(lái)首次出現(xiàn)下降。
豐田品牌6月在美國(guó)的熱銷車型表現(xiàn)不一：Grand Highlander的銷量同比大漲77%，Tacoma的銷量同比大增44%，Camry的銷量同比微增3.2%，Corolla的銷量同比微增2.2%，而Highlander的銷量同比大降43%，Corolla Cross的銷量同比下降13%，RAV4的銷量同比下降12%。
本田汽車今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)7.1%至739,151輛，其中旗下品牌本田和謳歌在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)7.1%和6.8%。
本田汽車6月在美國(guó)的銷量同比微增1.5%；其中，本田品牌的銷量同比微增1.2%，這是本田品牌連續(xù)第四個(gè)月實(shí)現(xiàn)銷量增長(zhǎng)，盡管其四款核心車型（Accord、Civic、CR-V和HR-V）的銷量均出現(xiàn)下滑；謳歌品牌的銷量同比微增5.4%。
Stellantis今年上半年在美國(guó)的銷量同比下滑11.0%至605,987輛。其中今年第二季度，員工定價(jià)優(yōu)惠似乎吸引了更多展廳客流，Stellantis旗下品牌Jeep和Ram在美國(guó)的銷量有所增長(zhǎng)。Jeep品牌Q2在美國(guó)的銷量同比微增1.1%，中止了長(zhǎng)達(dá)一年的下滑；Ram品牌Q2在美國(guó)的銷量也同比微增4.9%，結(jié)束了連續(xù)五個(gè)季度的下滑。
盡管如此，今年第二季度，Stellantis在美國(guó)的銷量仍同比下降10.2%，已連續(xù)第八個(gè)季度下降；其中，旗下克萊斯勒品牌的銷量同比大降41.7%，道奇品牌的銷量同比大跌48.3%，阿爾法·羅密歐品牌的銷量同比大降51.4%，但菲亞特品牌的銷量同比大增24.7%。
Stellantis美國(guó)銷售主管Jeff Kommor表示，該公司計(jì)劃在今年下半年繼續(xù)推動(dòng)Jeep和Ram的銷量增長(zhǎng)。“自Hemi V-8發(fā)動(dòng)機(jī)回歸后，消費(fèi)者熱情已被點(diǎn)燃，在6月份發(fā)布此消息后的24小時(shí)內(nèi)，Ram訂單量突破1萬(wàn)份。”
日產(chǎn)汽車今年上半年在美國(guó)的銷量同比微降0.2%至488,526輛，其中旗下品牌日產(chǎn)在美國(guó)的銷量同比微增0.3%，而英菲尼迪在美國(guó)的銷量則同比下降9.0%。日產(chǎn)汽車報(bào)告稱，其今年第二季度在美國(guó)的銷量同比下降6.5%，其中，日產(chǎn)品牌的銷量同比下降6.1%，英菲尼迪品牌的銷量同比下降12.7%。
盡管面臨更具挑戰(zhàn)性的市場(chǎng)條件，現(xiàn)代品牌今年上半年和第二季度在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)10%和9.8%，今年6月份，雖然電動(dòng)車銷量疲軟，但現(xiàn)代品牌旗下三款核心跨界車型Tucson、Santa Fe和Palisade在美國(guó)的銷量分別同比增長(zhǎng)21%、4%和1%，為該品牌提供了主要推動(dòng)力。現(xiàn)代品牌6月在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)3.1%，已連續(xù)第九個(gè)月增長(zhǎng)；其中混合動(dòng)力車的銷量同比增長(zhǎng)3%，也為其6月美國(guó)銷量提供了推動(dòng)力。
起亞品牌今年上半年在美國(guó)的銷量表現(xiàn)也十分強(qiáng)勁，同比增長(zhǎng)7.8%至416,511輛，其中零售銷量同比增長(zhǎng)12%。今年第二季度，起亞品牌在美國(guó)的銷量也同比增長(zhǎng)了5.2%。不過，受電動(dòng)車和兩款跨界車（Seltos和Sportage）銷售疲軟的拖累，起亞品牌6月在美國(guó)的銷量同比下降3.2%，結(jié)束了連續(xù)八個(gè)月的增長(zhǎng)。
現(xiàn)代品牌和起亞品牌均發(fā)出警告，美國(guó)汽車零售環(huán)境在未來(lái)幾個(gè)月將變得更加具有挑戰(zhàn)性。現(xiàn)代汽車美國(guó)公司首席執(zhí)行官Randy Parker指出：“靈活性與價(jià)格親民性將是應(yīng)對(duì)下半年局勢(shì)的關(guān)鍵。”起亞美國(guó)公司首席執(zhí)行官Sean Yoon稱，今年下半年，該公司將在策略上保持靈活性，以應(yīng)對(duì)市場(chǎng)環(huán)境波動(dòng)。
斯巴魯今年上半年在美國(guó)的銷量同比微跌0.2%；馬自達(dá)今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)3.9%。其中6月份，斯巴魯和馬自達(dá)在美國(guó)的銷量分別同比下降了15.8%和6.5%，已連續(xù)第二個(gè)月下降。
大眾汽車集團(tuán)今年上半年在美國(guó)的銷量同比下滑9.7%至283,077輛，其中旗下同名品牌大眾在美國(guó)的銷量同比下降12.8%至159,310輛。大眾品牌表示，由于市場(chǎng)環(huán)境充滿挑戰(zhàn)，其今年第二季度在美國(guó)的銷量同比下降29%，結(jié)束了連續(xù)六個(gè)季度的增長(zhǎng)。
三菱汽車在美國(guó)銷售的每款車型均為進(jìn)口，今年上半年在美國(guó)的銷量同比上升5.1%，其中第二季度在美國(guó)的銷量同比下降2.7%。相比之下，寶馬旗下品牌Mini作為美國(guó)市場(chǎng)另一家主要的進(jìn)口商，今年上半年和第二季度在美國(guó)的銷量則分別同比增長(zhǎng)19.0%和29.1%。
韓國(guó)現(xiàn)代汽車公司旗下豪華品牌捷尼賽思今年上半年在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)17.4%至37,361輛，其中6月在美國(guó)的銷量同比增長(zhǎng)21.4%至6,823輛，已連續(xù)第九個(gè)月實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)，其中GV70跨界車的銷量達(dá)3,022輛，創(chuàng)下歷史同期銷量記錄。
然而，德國(guó)豪華汽車品牌正在美國(guó)市場(chǎng)失去份額：今年上半年，在美國(guó)市場(chǎng)，寶馬的銷量?jī)H同比微增1.6%；梅賽德斯-奔馳的銷量同比下降11.8%；奧迪的銷量同比下降11.8%；保時(shí)捷的銷量同比增長(zhǎng)11.4%。其中第二季度，在美國(guó)市場(chǎng)，寶馬的銷量同比下降0.4%；梅賽德斯-奔馳的銷量同比下降13.9%，已連續(xù)第三個(gè)季度下降；奧迪的銷量同比下降19.4%，已連續(xù)第六個(gè)季度下降；保時(shí)捷的銷量同比下降7%。
不僅如此，其他豪華汽車品牌在美國(guó)市場(chǎng)也正面臨銷售困境：沃爾沃汽車今年6月在美國(guó)的銷量同比下降7.3%；捷豹上半年和第二季度在美國(guó)的銷量則分別同比下降24.1%和38.9%。
價(jià)格壓力成市場(chǎng)阻力，美國(guó)今年新車銷量或?qū)⒊霈F(xiàn)下滑
分析師指出，今年3月至5月期間，美國(guó)消費(fèi)者搶在新關(guān)稅實(shí)施前大量購(gòu)車，這一現(xiàn)象導(dǎo)致大量銷售被提前，對(duì)今年6月份及下半年的美國(guó)車市前景造成了不利影響。
J.D. Power的數(shù)據(jù)顯示，僅今年3月至4月期間，由于消費(fèi)者擔(dān)憂未來(lái)關(guān)稅推高車價(jià)而提前購(gòu)車，美國(guó)增加了17.3萬(wàn)輛。J.D. Power數(shù)據(jù)與分析部門總裁Thomas King指出：“這種提前消費(fèi)效應(yīng)現(xiàn)已轉(zhuǎn)化為反噬效應(yīng)，導(dǎo)致美國(guó)6月銷量低于真實(shí)需求水平。”
多數(shù)分析師預(yù)測(cè)，受關(guān)稅政策沖擊下汽車交付節(jié)奏放緩，疊加消費(fèi)者購(gòu)買力不足，美國(guó)今年6月份的新車銷量已經(jīng)出現(xiàn)下滑。去年6月份，美國(guó)汽車銷量也曾因經(jīng)銷商軟件中斷而遭受負(fù)面影響。
同時(shí)，J.D. Power和GlobalData預(yù)測(cè)，受關(guān)稅影響，6月份在美國(guó)組裝的車輛大約占汽車總銷量的54.8%，同比增加1.4個(gè)百分點(diǎn)。J.D. Power和GlobalData還預(yù)計(jì)，美國(guó)6月的車隊(duì)交付量預(yù)計(jì)同比下降13%，因?yàn)槠囍圃焐虄?yōu)先考慮零售買家而非利潤(rùn)較低的車隊(duì)渠道；租賃占美國(guó)6月汽車銷量的20.4%，同比下降2.2個(gè)百分點(diǎn)。
另外，缺乏吸引力的激勵(lì)措施也讓一些消費(fèi)者保持觀望。Cox Automotive高級(jí)經(jīng)濟(jì)學(xué)家Charlie Chesbrough說道：“鑒于關(guān)稅的影響，美國(guó)汽車價(jià)格可能會(huì)開始以更快的速度上漲，且美國(guó)新車價(jià)格正在上漲。”
J.D. Power和GlobalData估計(jì)，6月份美國(guó)每輛車的平均激勵(lì)措施大約2,727美元，比5月份增加了93美元，比去年同期增加了39美元。就汽車類型來(lái)看，美國(guó)輕型卡車的平均激勵(lì)金額預(yù)計(jì)為2,902美元，同比增加107美元，而美國(guó)乘用汽車的平均激勵(lì)金額預(yù)計(jì)為1,904美元，同比下降350美元。
汽車制造商在6月份大量投放促銷廣告：2025款?yuàn)W迪Q5的月租為599美元，首付為4,099美元；新款Jeep Gladiator Rubicon的平均價(jià)格比標(biāo)價(jià)低8,200美元；本田Accord混合動(dòng)力車的月租為389美元，簽約時(shí)需支付3,799美元。
盡管如此，咨詢公司AlixPartners預(yù)計(jì)，汽車制造商將把美國(guó)關(guān)稅成本的80%轉(zhuǎn)嫁給消費(fèi)者，累計(jì)將把新車均價(jià)推高近2,000美元，而全部影響將在2025年底顯現(xiàn)。
J.D. Power和GlobalData表示，今年6月份，美國(guó)新車零售成交均價(jià)預(yù)計(jì)達(dá)到46,233美元，已較去年同期上漲1,400美元。
Edmunds報(bào)告稱，今年第二季度，84個(gè)月或更長(zhǎng)時(shí)間的貸款創(chuàng)新高，占美國(guó)新車貸款的22.4%，高于今年第一季度的20.4%和去年第二季度的17.6%。
Edmunds還表示，更大額貸款正在成為新常態(tài)，今年第二季度，美國(guó)新車平均貸款額創(chuàng)下42,388美元的紀(jì)錄，高于今年第一季度的41,473美元和去年第二季度的40,873美元。
此外，美國(guó)新車庫(kù)存雖然比去年同期有所增加，但自今年3月起已連續(xù)數(shù)月下降，當(dāng)時(shí)消費(fèi)者搶在關(guān)稅落地影響顯現(xiàn)前涌入展廳鎖定購(gòu)車價(jià)格。Cox Automotive的數(shù)據(jù)顯示，今年6月份，美國(guó)新車庫(kù)存已從今年3月份的約300萬(wàn)輛下降到不足250萬(wàn)輛。
Cox Automotive指出，今年6月份，豐田、本田、寶馬、斯巴魯、雪佛蘭和起亞在美國(guó)的庫(kù)存最為緊缺；而現(xiàn)代、Ram、大眾、Jeep和梅賽德斯-奔馳在美國(guó)的庫(kù)存總量最高。自今年3月份以來(lái)，在主要品牌中，只有大眾每月在美國(guó)的庫(kù)存有所增加。
分析師認(rèn)為，在關(guān)稅影響下，車價(jià)上漲、借貸成本高企疊加消費(fèi)者愈加謹(jǐn)慎，美國(guó)汽車銷量在2024年達(dá)到1,600萬(wàn)輛后，將于2025年下滑，且大部分降幅將集中在今年下半年。
標(biāo)普全球移動(dòng)出行（S&P Global Mobility）分析師Chris Hopson警告稱：“隨著可能到來(lái)的價(jià)格上調(diào)，消費(fèi)者對(duì)新車購(gòu)置成本的擔(dān)憂預(yù)計(jì)將在今年下半年加劇。這種壓力在加征關(guān)稅后的進(jìn)口車逐步取代關(guān)稅前庫(kù)存時(shí)尤為顯著。”
GlobalData美洲經(jīng)理David Oakley認(rèn)為：“盡管汽車制造商正逐步調(diào)整定價(jià)以適應(yīng)貿(mào)易環(huán)境新常態(tài)，但今年下半年美國(guó)新車銷量預(yù)計(jì)將出現(xiàn)更顯著的放緩。不過，當(dāng)前形勢(shì)仍然具有高度不確定性，若美國(guó)政府政策調(diào)整得以緩解關(guān)稅的最嚴(yán)重影響，則我們的預(yù)測(cè)存在一定上行風(fēng)險(xiǎn)。”
Edmunds消費(fèi)者洞察分析師Joseph Yoon表示：“購(gòu)買力壓力仍是許多購(gòu)車者面臨的主要挑戰(zhàn)。在美聯(lián)儲(chǔ)維持利率不變且關(guān)稅持續(xù)施壓的背景下，消費(fèi)者短期內(nèi)難見美國(guó)車市好轉(zhuǎn)跡象。”